Банкам деньги не нужны?

Рынок банковских вкладов в России продолжает переживать эпоху стабильности. Процентные ставки по депозитам все снижаются и снижаются, а объем привлеченных средств все растет и растет. По прогнозам Ассоциации российских банков, к концу года самые крупные будут принимать деньги у населения по ставке не выше 7 %, но объем вкладов при этом все равно вырастет за год на 26 %, что составит еще 1,5 триллиона рублей.

На первый взгляд все это полностью противоречит если не здравому смыслу, то стандартной рыночной модели — если падает цена (в данном случае цена денег), то к чему продавать? Однако деньги, как все мы знаем, товар пусть не скоропортящийся, однако ежегодно уменьшаемый финансовой коррозией на величину инфляции. И хотя, по прогнозам экспертов самого высокого уровня (вплоть до министра финансов Кудрина), эта величина в 2010 году составит 6-7 %, все равно смириться с этой потерей и держать деньги дома под подушкой не хочется никому.

А альтернативы вкладам в банки в России нет уже второй год. Главный конкурент депозитов — наличная валюта — пребывает в состоянии неопределенности с негативными для доллара и евро прогнозами — их курс к концу года, скорее всего, понизится, а значит, все, кто держит в них средства, пострадают не только от инфляции. Понятно, что все эти расчеты приемлемы лишь при условии финансовой стабильности в стране — если снова грянет кризис, банки начнут лопаться, а доллар с евро стремительно дорожать, то последними будут смеяться те, кто все эти годы терпеливо хранил под подушками и в матрасах пачки иностранных купюр, перетянутые резинкой. Впрочем, пока такого развития ситуации ничто не предвещает.

Альтернативы нет

Взявшиеся было конкурировать с банками ПИФы попали под каток кризиса-2008 и моментально утратили доверие населения, которое предпочитает держать деньги под минимальные проценты в Сбербанке (а в нем на начало мая находилось около 4 триллионов рублей — во всех остальных банках, вместе взятых, было на 0,5 триллиона меньше). Прочие инструменты народного финансирования — недвижимость, драгоценные металлы и др. — тоже ничего хорошего в разгар кризиса не показали. И выбор у имеющих свободные средства частных инвесторов стал значительно уже, чем был раньше.

Собственно, этот выбор и на банковском рынке не так уж велик. Если раньше у нас была возможность самостоятельно определиться и рискнуть, вложив деньги в небольшой, но активный банк под довольно высокий процент, или довериться надежному как скала, но минимально доходному Сбербанку, то теперь при всем богатстве выбора — альтернатив практически не осталось. Система страхования вкладов и контроля банковских ставок привела к тому, что во всех кредитных учреждениях, независимо от названия и размера, готовы принять вклады примерно по одной и той же цене — за 5-8 %. Понятно, что и в этом случае можно делать выбор, но это больше напоминает выбор между изумрудно-зеленым и салатово-зеленым в логотипе Сбербанка (который, как выяснилось при ребрендинге, дорого стоит).

Впрочем, самые предприимчивые граждане и сегодня умудряются вкладывать деньги в банк под 12-13 и даже 16 % годовых! Для того чтобы иметь такую возможность, нужно было всего лишь открыть в банке пополняемый вклад в разгар кризиса, когда размер процентных ставок доходил и до 20 %, и с тех пор его не закрывать. Банки со временем поняли, в какую ловушку попали, и попытались сделать такие депозиты максимально неудобными, запретив их пополнение или введя высокую комиссию (до 7 %). Но тут на защиту вкладчиков поднялся Центробанк, который решительно запретил вводить какие-либо искусственные ограничения на доступ клиентов к их собственным средствам. Так что, если у вас каким-то чудом сохранился подобный вклад, — берегите его как зеницу ока. А если нет, поспрашивайте у знакомых, может быть, имеет смысл не открывать новый депозит, а внести деньги на их вклад? Правда, это уже больше вопрос доверия близким вам людям — финансовый вопрос испортил не одну дружбу.

Запретить и заморозить

Что до самих банкиров, то у них приток дешевых денег населения отнюдь не вызывает восторга. Проблема в том, что три четверти вкладов в банках являются либо краткосрочными — от 1 месяца до года, либо с возможностью частичного снятия средств или накопленных процентов. А это значит, что, получив эти деньги у клиента и отдав от 10 до 15 % средств государству в обязательные резервы, банки должны пустить оставшиеся средства в дело так, чтобы быть готовыми в любой момент вернуть клиенту его деньги, да еще и с процентами. А где банку зарабатывать деньги? Не на валютной же выручке при крепнущем рубле? Самый простой ответ (для государства) — в кредитовании. Отдавайте собранные деньги тому же населению (в ипотеку) или предприятиям (в кредиты) и стригите проценты.

А теперь представьте, что банк будет выдавать кредиты на тех же условиях, на которых он берет деньги у населения, — на срок до года, да еще и с возможностью в любой момент потребовать частичного возврата выданных средств. Вы бы взяли такой кредит, пусть и под 6-8 %? Нет. Поэтому средняя ставка кредитования и средняя ставка банковского депозита отличаются по размеру уже почти в два раза, и все попытки государства заставить банки снижать кредитные ставки ни к чему не приводят. А всего-то и надо, что сделать все вклады долгосрочными и безотзывными. Но захочет ли население на таких условиях вкладывать деньги в банки или предпочтет иные формы накопления, государству менее подконтрольные?

Одним словом, стабильность, установившаяся в банковской системе России, больше напоминает патовую ситуацию — любые резкие движения опасны, а их отсутствие приводит к медленному переполнению банков деньгами, которые, вопреки классическим заблуждениям, отнюдь не радуют самих банкиров. Не пора ли приоткрыть вентиль с надписью «Инфляция» и чуток оросить высыхающий от стабильности финансовый рынок? Оставим вопрос открытым.