Приказано снизить

Со следующего месяца ставки по вкладам не будут превышать 18%

Центробанк уговорил банкиров снизить ставки по вкладам. Этот шаг должен повысить доступность кредитных ресурсов для реального сектора экономики. Произойдет ли так, как «должно», — большой вопрос.

Угроза ссоры

На прошлой неделе было объявлено, что Центробанк может ввести меры административного регулирования ставок по вкладам. Об этом сообщил первый замглавы Банка России Геннадий Меликьян. Ограничение в 18% годовых, по его словам, начнет действовать со следующего месяца. Правда, коснется оно только новых вкладов. По старым договорам высокие ставки останутся до окончания их срока действия. Таков итог беседы с банками, предлагавшими частным клиентам более выгодные условия.

Угроза ссоры с ЦБ оказалась весьма действенным аргументом, так что долго уговаривать банкиров, предлагавших высокие ставки, не пришлось.

Напомним, активное повышение процентных ставок по вкладам началось в конце прошлого года, на фоне нарастающего дефицита ликвидности. Получить доступ к кредитам ЦБ смогли не все, и их доля в начале года составила лишь 13% в консолидированном портфеле банковских пассивов. Тогда измученные отсутствием средств банки попытались хоть как-то свести концы с концами — пусть даже за счет крайне недешевых средств частных лиц, начав повышать ставки по вкладам.

- В начале этого года банки вступили в жесткую конкуренцию по ставкам, пытаясь заманить вкладчиков привлекательными условиями, и прежде всего высокими процентами, — рассказывает председатель правления банка «Енисей» Ирина Антипина. — Постоянный рост ставок демонстрировали даже банки с госучастием, традиционно проводящие консервативную депозитную политику.

Процесс пошел: только за декабрь 2008-го — февраль 2009-го количество денег на депозитах физлиц выросло примерно на 10—12% (а по некоторым банкам, как, например, в красноярском филиале Промсвязьбанка, — на 25%). Впоследствии тенденция сошла на нет, хотя на фоне снижающейся доли кредитов Центробанка, которая на сегодня не превышает 9%, объем депозитов физических лиц (их доля 21%) продолжает выглядеть впечатляюще.

Возвращение денег

Сегодня, когда ситуация в банковском секторе выглядит более оптимистично, чем полгода назад, банкам не стоит опасаться уменьшения кредитных вливаний со стороны регулятора. А вот потеря вкладчиков может создать реальные проблемы, особенно теперь, когда банки позаимствовали у населения такое количество дорогих денег, — ведь, если сейчас начнется отток клиентов, это может привести к еще одному кризису ликвидности. Хотя банки полны оптимизма на этот счет.

- Деньги начали возвращаться в банковский сектор не только потому, что выросли ставки по вкладам, — говорит начальник отдела развития финансовых продуктов Стромкомбанка Евгений Иванцов, — а потому, что стабилизировался рынок, вернулось доверие вкладчиков к банкам.

Есть, однако, и другой момент, которым, скорее всего, и руководствовался ЦБ, начиная процедуру административного ограничения ставок по вкладам. Дело в том, что, несмотря на все усилия регулятора, на сегодняшний день не удается снизить ставки по кредитам. За последние два с половиной месяца он уже четырежды снижал ставку рефинансирования и довел ее до 11% годовых в надежде на то, что банки последуют его примеру и облегчат доступ к своим кредитным ресурсам.

- Чем выше стоимость привлекаемых ресурсов, тем либо меньше маржа банка, либо выше ставка кредитования, — объясняет связь между вкладами и кредитами Иванцов, — то есть банк, привлекая дорогие ресурсы, вынужден осознанно снижать свои доходы или «задирать» ставки по кредитам, в чем тоже нет ничего хорошего. С одной стороны, кредитный продукт становится менее конкурентен, а с другой — под высокие ставки обычно соглашаются брать кредит более рискованные (для банка) заемщики, а значит, повышается риск невозврата денежных средств.

Однако банкиры в большинстве своем пока не слишком торопятся пойти навстречу клиентам. Ставки по кредитам по-прежнему довольно высоки. Только стратегические предприятия могут рассчитывать на 14% годовых, но и то не по всем кредитам. В мае, по данным ЦБ, банки ссужали деньги в среднем по 15,9% на срок до 1 года, но это с учетом госкомпаний и стратегических предприятий — единственных, у кого сейчас есть шанс получить кредит в банке, что сильно затрудняет доступ к данным ресурсам реального сектора экономики.

- Одной из задач ЦБ как регулятора банковского рынка, — резюмирует Иванцов, — является предупреждение ситуаций, когда из-за «рискованной политики» банков начинают страдать клиенты и остальные участники рынка. ЦБ, ограничивая максимальный размер ставки, тем самым регулирует рынок. Это нормальная ситуация, вполне распространенная и в других отраслях экономики.

Сработает ли нынешнее решение Центробанка — вопрос открытый. Тем паче что, по признанию игроков рынка, основной сдерживающий фактор в изменении кредитной политики банков — это рост объема «плохих» долгов, который, по данным ЦБ, в июне вырос до 675 млрд рублей, составив 4,8% общего кредитного портфеля.